グリーンボンド・グリーンローン

本投資法人は、環境性能に優れた資産の取得を推進するとともに、ファイナンス面においても、環境配慮プロジェクトに関心の高い投資家層の拡大に向けた取組を行っています。この一環としてグリーン適格資産である赤坂インターシティAIRの取得に係るファイナンスにおいて、グリーンボンドやグリーンローンによる調達を先進的に行っています。

グリーンボンドについて

本投資法人は、更なるESG活動の推進と、ESG投資に積極的な投資家層の拡大による資金調達手段の拡充を目指し、グリーンボンドを発行しています。

グリーンボンドとは、発行体がグリーンプロジェクト(環境配慮型投融資案件)に要する資金を調達する為に発行する債券のことで、一般的には国際資本市場協会が定めるグリーンボンド原則に則って発行されます。

本投資法人のグリーンボンドの適格性については、ESG評価会社であるサステイナリティクスよりセカンドパーティ・オピニオン(下記URL参照)を取得しています。

グリーンボンドフレームワーク

(1)グリーンボンド発行により調達した資金の使途

グリーンボンド発行により調達した資金は、以下の(2)に定める資産(以下「グリーン適格資産」といいます。)の取得資金、グリーン適格資産の取得に要した借入金の返済資金又は、既に発行した投資法人債(グリーンボンドを含みます。)の償還資金に充当します。

(2)グリーン適格資産

グリーン適格資産は、本投資法人が保有する特定資産のうち、各グリーンボンドの払込期日において、過去2年以内に以下のいずれかの認証を取得済又は将来取得予定のものを指します。

  1. DBJ Green Building 認証:5つ星、4つ星もしくは3つ星の評価
  2. CASBEE 不動産評価認証:Sランク、AランクもしくはB+ランクの評価

グリーン適格資産は、資産運用会社のサステナビリティ会議(サステナビリティへの取組を組織的に推進するために設置された、取締役等により構成される会議)において選定されます。

(3)グリーンボンド発行上限額

グリーン適格資産の直近期末帳簿価格の総額に、直近期末時点の総資産LTVを乗じて算出された負債額(以下「グリーン適格負債額」といいます。)をグリーンボンドの発行上限額とします。

グリーンボンドに関するレポーティング

(1)資金充当状況

本投資法人のグリーンボンドに関する資金充当状況は以下の通りです。

2018年12月31日現在

グリ-ンボンド発行残高 4,000 百万円
名称 発行総額
(百万円)
利率 発行日 償還期限 発行年限
第14回無担保投資法人債
(JEIグリーンボンド)
4,000 0.63% 2018年
8月10日
2028年
8月10日
10年
資金使途 グリーン適格資産である赤坂インターシティAIRの取得資金として2018年7月2日に借入れた短期借入金60億円のうち40億円の期限前弁済資金の一部に充当
グリーン適格資産総額 157,851 百万円
LTV 44.4 %
グリーン適格負債額 70,085 百万円

グリーン適格資産内訳

物件名 帳簿価格
赤坂インターシティ 26,985
赤坂インターシティAIR 6,595
日石横浜ビルディング 23,524
大森ベルポートD館 20,940
浜離宮インターシティ 17,698
興和西新橋ビル 11,045
武蔵小杉タワープレイス 12,657
興和川崎東口ビル 9,387
興和川崎西口ビル 29,015
合計 157,851

(2)グリーン適格資産の内容

以下の指標は、順次公表してまいります(毎年3月末時点)。

  1. グリーン適格資産の物件数、及び認証の評価
  2. グリーン適格資産の賃貸可能面積の総計
  3. グリーン適格資産に関する「電力消費量」、「水使用量」及び「CO2排出量」の定量的指標(本投資法人がそれらのエネルギー管理権限を有している範囲に限ります。)

グリーンローン

本投資法人は、環境配慮プロジェクトに関心の高い投資家層の拡大による資金調達手段の多様化に向け、グリーンボンドと並んでグリーンローンによる借入を行っています。

グリーンローンとは、資金使途を環境に配慮した事業とする借入れであり、国際ガイドラインである「グリーンローン原則」に準拠したものです。 なお、同原則に準拠した借入としてはJ-REITで初となります。 また、グリーンローンによる借入れについては、運営上、グリーンボンドの発行残高と併せ、グリーン適格負債額の範囲内で行っていきます。

グリーンローンによる調達実績

発行総額 2,000 百万円

2018年12月31日時点

借入先 借入
金額
(百万円)
利率 借入日 元本返済期日 借入
期間
評価
(評価機関)
みずほ銀行 2,000 基準金利
(全銀協1ヶ月日本円TIBOR)+0.20%
2018年
9月28日
2020年
9月30日
2年 Green1
(日本格付研究所(JCR))
資金使途 グリーン適格資産である赤坂インターシティAIRの取得資金として2018年7月2日に借入れた短期借入金60億円のうち20億円の期限前弁済資金の一部に充当